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买入1手5月份到期的执行价为1050的看跌期权,权利金为30,同时卖出1手5月份到期的执行价为1000的看跌期权,权利金为10,两个期权的标的相同。则该组合的最大盈利、最大亏损、组合类型分别为()。

单选题
2022-06-22 14:20
A、20,-30,牛市价差策略
B、20,-30,熊市价差套利
C、30,-20,牛市价差策略
D、30,-20,熊市价差策略
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D

试题解析

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月15日,美国芝加哥期货交易所1月份小麦期货价格为950美分/蒲式耳,1月份玉米期货价格为325美分/蒲式耳,套利者决定卖出10手1月份玉米合约同时买入10手1月份小麦合约,9月30日,同时将小麦和玉米期货合约全部平仓,价格分别为835美分/蒲式耳和290美分/蒲式耳。[2010年5月真题]

该交易的价差()美分/蒲式耳。

月15日,美国芝加哥期货交易所1月份小麦期货价格为950美分/蒲式耳,1月份玉米期货价格为325美分/蒲式耳,套利者决定卖出10手1月份玉米合约同时买入10手1月份小麦合约,9月30日,同时将小麦和玉米期货合约全部平仓,价格分别为835美分/蒲式耳和290美分/蒲式耳。[2010年5月真题]

该套利交易()美元。(每手5000蒲式耳,不计手续费等费用)
买入1手LME3月份铜期货合约,同时卖出1手3月份上海期货交易所铜期货合约属于跨市套利。()
若某投资者11月份以400点的权利金卖出1份执行价格为15000点的12月份恒指看涨期权;同时,又以200点的权利金卖出1份执行价格为15000点的12月份恒指看跌期权,则该投资者的最大收益是()点。
某投资者在2008年2月22日买入5月期货合约,价格为284美分/蒲式耳,同时买入5月份CBOT小麦看跌期权,敲定价格为290美分,权利金为12美分,则该期权的损益平衡点为()美分。
6月份,某交易者以200美元/吨的价格卖出4手(25吨/手)执行价格为4000美元/吨的3个月期铜看跌期权。期权到期时,标的期铜价格为4170美元/吨,则该交易者的净损益为()。
某投资者在前一交易日持有某月份的沪深300股指期货合约10手多头持仓,上一交易日该合约的结算价为1500点。当日该投资者以1505点的成交价买入该合约8手多头持仓,又以1510点的成交价卖出平仓5手,当日结算价为1515点,则当日盈亏为()。
某交易者在5月30日买人1手9月份铜合约,价格为17520元/吨,同时卖出1手11月份铜合约,价格为17570元/吨,7月30日,该交易者卖出1手9月份铜合约,价格为17540元/吨,同时以较高价格买入1手11月份铜合约,已知其在整个套利过程中净亏损100元,且交易所规定,1手:5吨,试推算7月30日的11月份铜合约价格()。
某投资者进行蝶式套利,他在某交易所以3230元/吨卖出4手1月份大豆合约,同时以3190元/吨买入6手3月份大豆合约,并以3050元/吨卖出2手5月份大豆合约。则该投资者在1、3、5月份大豆合约价格分别为()时,同时将头寸平仓能够保证盈亏平衡。
2月1日,某交易者在某交易所买入100手6月份欧元期货合约(欧元期货合约交易规模125000EUR),价格为1.3606美元/欧元,同时卖出100手9月份欧元期货合约,价格为1.3466美元/欧元。5月10日,该交易者分别以1.3526美元/欧元和1.2691美元/欧元的价格将手中合约对冲平仓。则该交易者()。
买入1手5月份到期的执行价为1050的看跌期权,权利金为30,同时卖出1手5月份到期的执行价为1000的看跌期权,权利金为10,两个期权的标的相同。则该组合的最大盈利、最大亏损、组合类型分别为()。
某公司股票认沽期权的行权价为55元,期权为欧式期权,期限1年,目前该股票的价格是44元,权利金为5元(每股)。如果到期日该股票的价格是58元,则买入认沽期权与买入股票组合的到期收益为()
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2014年3月,某英国外贸企业为对冲美元上涨风险,以1502 1的汇率买入一手CME的11月英镑兑美元期货(GBP/USD),同时买入一张11月到期的英镑兑美元看跌期货期权,执行价格为1509 3,权利金为002英镑/美元。如果11月初,英镑兑美元期货价格上涨到1782 3英镑/美元,此时英镑兑美元看跌期货期权的权利金为0001英镑/美元,企业将期货合约和期权合约全部平仓。该策略的损益为()。

7月30日,某套利者卖出10手堪萨斯交易所12月份小麦合约的同时买入10手芝加哥期货交易所12月份小麦合约,成交价格分别为1 250美分/蒲式耳和1 260美分/蒲式耳。9月10日,同时将两交易所的小麦期货合约全部平仓,成交价格分别为1 252美分/蒲式耳和1 280美分/蒲式耳。该套利交易()美元。(每手5 000蒲式耳,不计手续费等费用)

在我国,某交易者在4月8日买入5手7月份棉花期货合约的同时卖出5手9月份棉花期货合约,价格分别为12 110元/吨和12 190元/吨。5月5日,该交易者对上述合约全部对冲平仓,7月和9月棉花合约平仓价格分别为12 070元/吨和12 080元/吨。该套利交易()元。(合约规模5吨/手,不计手续费等费用)
假设大豆期货1月份、5月份、9月份合约价格为正向市场。某套利者认为1月份合约与5月份合约的价差明显偏小,而5月份合约与9月份合约价差明显偏大,打算进行蝶式套利,则合理的操作策略有()。交易1月份合约5月份合约9月份合约①买入20手卖出40手买入20手②买入30手卖出70手买入40手③卖出20手买入40手卖出20手④卖出30手买入70手卖出40手
9月15日,美国芝加哥期货交易所下一年1月份小麦期货价格为950美分/蒲式耳,1月份玉米期货价格为325美分/蒲式耳,某套利者按此价格卖出10手1月份小麦合约的同时买入10手1月份玉米合约。9月30日,该交易者同时将小麦和玉米期货合约全部平仓,价格分别为835美分/蒲式耳和290美分/蒲式耳,该交易者()美元。(每手小麦和玉米期货合约均为5 000蒲式耳,不计手续费等费用)
某交易者在4月份以497港元/股的价格购买一份9月份到期、执行价格为8000港元/股的某股票看涨期权,同时他又以173港元/股的价格卖出一份9月份到期、执行价格为875港元/股的该股票看涨期权(合约单位为1 000股,不考虑交易费用),如果标的股票价格为90港元,该交易者可能的收益为()。
某投资者买进10手执行价格为1 290美分/蒲式耳的5月大豆期货看跌期权,权利金为15美分/蒲式耳;同时卖出10手执行价格为1 280美分/蒲式耳的5月大豆期货看跌期权,权利金为9美分/蒲式耳。其最大损失为()美分/蒲式耳。

2016年3月,某企业以1.1069的汇率价格买入CME的9月欧元兑美元期货,同时买入相同规模的9月到期的欧元兑美元期货看跌期权,执行价格为1.1093,权利金为每欧元0.020美元。如果9月初,欧元兑美元期货价格上涨到1.2863,此时欧元兑美元期货看跌期权的权利金为每欧元0.001美元,企业将期货合约和期权合约全部平仓。该策略的损益为每欧元( )美元。

某投资者在2月份以500点的权利金买进一张执行价格为13000点的5月恒指看涨期权,同时又以300点的权利金买入一张执行价格为13000点的5月恒指看跌期权。当恒指跌破( )点或恒指上涨( )点时该投资者可以盈利。

9月15日,美国芝加哥期货交易所下一年1月份小麦期货价格为550美分/蒲式耳,1月份玉米期货价格为325美分/蒲式耳,某套利者按此价格卖出10手1月份小麦合约的同时买入10手1月份玉米合约。9月30日,该交易者同时将小麦和玉米期货合约全部平仓,价格分别为435美分/蒲式耳和290美分/蒲式耳,该交易者( )美元。(每手小麦和玉米期货合约均为5000美分/蒲式耳,不计手续费等费用)

某投资者卖出5手7月份的铅期货合约同时买入5手10月份的铅期货合约,则该投资者的操作行为是()。

如果投资者在3月份以600点的权利金买入一张执行价格为21 500点的5月份恒指看涨期权,同时,又以400点的期权价格买入一张执行价格为21 500点的5月份恒指看跌期权。则看涨期权和看跌期权的损益平衡点(不计交易费用)分别为()。

某投资者在2016年2月22日买入5月期货合约价格为284美分/蒲式耳,同时买入5月份CBOT小麦看跌期权敲定价格为290美分/蒲式耳,权利金为12美分/蒲式耳,则该期权的损益平衡点为()美分/蒲式耳。

交易者发现当年3月份的欧元/美元期货价格为1113 8,6月份的欧元/美元期货价格为1122 6,二者价差为88个点。交易者估计欧元/美元汇率将上涨,同时3月份和6月份的合约价差将会缩小,所以交易者买入10手3月份的欧元/美元期货合约,同时卖出10手6月份的欧元/美元期货合约,这属于 ()。

某投资者在5月份以4美元/盎司的权利金买入一张执行价为360美元/盎司的6月份黄金看跌期货期权,又以3.5美元/盎司卖出一张执行价格为360美元/盎司的6月份黄金看涨期货期权,再以市场价格358美元/盎司买进一张6月份黄金期货合约。当期权到期时,在不考虑其他因素影响的情况下,该投机者的净收益是()美元/盎司。

某投资者以2.5元的价格买入30天到期的行权价为100元的看跌期权,以5元的价格买入30天到期的行权价为100元的看涨期权。30天后标的资产价格为110元,投资者可以获利多少元()。
买入一手看涨期权,同时卖出相同执行价格、相同到期时间的一手看跌期权,其损益情况最接近于()。
7月1日,某投资者以100点的权利金买入一张9月份到期,执行价格为10200点的恒生指数看跌期权,同时,他又以120点的权利金卖出一张9月份到期,执行价格为10000点的恒生指数看跌期权。那么该投资者的最大可能盈利(不考虑其他费用)是()。
1月1日,某套利者以2.58美元/蒲式耳卖出1手(1手为5000蒲式耳)3月份玉米期货合约,同时又以2.49美元/蒲式耳买入1手5月份玉米期货合约。到了2月1日,3月和5月份玉米期货合约的价格分别为2.45美元/蒲式耳、2.47美元/蒲式耳。于是,该套利者以当前价格同时将两个期货合约平仓。以下说法中正确的是()。
9月15日,美国芝加哥期货交易所下一年1月份小表期货价格为950美分/蒲式耳,1月份玉米期货价格为325美分/蒲式耳,某套利者按此价格卖出10手1月份小麦合约的同时买入10手1月份玉米合约。9月30日,该交易者同时将小麦和玉米期货合约全部平仓,价格分别为835美分/蒲式耳和290美分/蒲式耳,则该交易者()美元。(不计手续费等费用)
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