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计算题:
假设资本资产定的答案

计算题:
假设资本资产定价模型成立,表中的数字是相互关联的。求出表中⑴~⑾位置的数字。

问答题
2021-12-28 16:45
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正确答案

1)由无风险资产的性质,有:⑵=⑶=⑷=0
2)由市场组合的性质,有:⑹=⑺=1
3)依据资本资产定价模型,
由A股票,有:R+1.3×(K-R)=22%
由B股票,有:R+0.9×(K-R)=16%
解得:R=2.5%K-R=15%
则:⑴=2.5%⑸=15%+2.5%=17.5%
4)依据β系数计算公式,
由A股票,有:1.3=⑻/0.1×0.65解得:⑻=0.2
由B股票,有:0.9=0.15/0.1×⑼解得:⑼=0.6
5)依据资本资产定价模型,
由C股票,有:2.5%+⑾×15%=31%解得:⑾=1.9
6)依据β系数计算公式,
由C股票,有:1.9=⑽/0.1×0.2解得:⑽=0.95


试题解析

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